Aarthy 
ஒரு மியூச்சுவல் ஃபண்டில் முதலீடு செய்யும்போது, பொதுவாக நாம் முதலில் குறிப்பிட்ட ஃபண்ட் வெவ்வேறு காலகட்டங்களில் அளித்த வருமானம், Fund House-இன்நற்பெயர் மற்றும் ஃபண்ட் மேலாளரின் அனுபவம் போன்றவற்றைப் பார்க்கிறோம். எல்லாவற்றிற்கும் மேலாக, நாம் நமது பணத்தை முறையாகப் பயன்படுத்த வேண்டும் என்பதால் இவை அனைத்தும் நியாயமானவை.
ஆனால் ஒரு சிறிய விஷயம் பெரும்பாலும் நம் மனதில் இருந்து நழுவிவிடும், அது ‘செலவு விகிதம்’. முதலீட்டை நிர்வகிப்பதற்கு ஈடாக Fund House ஒவ்வொரு ஆண்டும் உங்களிடம் வசூலிக்கும் கட்டணம் இது. இது ஒரு சிறிய தொகையாகத் தெரிகிறது, ஆனால் உண்மையில், அது உங்கள் வருவாயை மெதுவாக அரித்துவிடும்.
எடுத்துக்காட்டாக, ஒரு ஃபண்டின் செலவு விகிதம் 1% என்றால், முதலீடு செய்யப்படும் ஒவ்வொரு ரூ.100-க்கும் ஆண்டு கட்டணமாக ரூ.1 கழிக்கப்படும் என்று அர்த்தம். இந்தக் கட்டணம் நேரடியாக நிதியின் நிகர சொத்து மதிப்பில் (NAV) சரிசெய்யப்படுகிறது – அதாவது, முதலீட்டாளர் தனியாக பணம் செலுத்த வேண்டியதில்லை.
கடந்த 7 மாதங்களாக சந்தை நிலைமையைப் பற்றிப் பேசினால், உலகளவில் பங்குகள் நிலையான அழுத்தத்தில் இருந்தன. உள்நாட்டு சந்தையில், முன்னணி பங்கு குறியீடுகள் கணிசமாகக் குறைந்தன, மேலும் பங்கு நிதிகளின் செயல்திறன் மோசமாகப் பாதிக்கப்பட்டது. இதுபோன்ற நேரங்களில், ஒவ்வொரு சதவீதத்தின் முக்கியத்துவமும் அதிகரிக்கிறது. உங்கள் வருமானத்தை முதலில் பாதிக்கும் செலவு செலவு விகிதம் ஆகும்.
நிலையற்ற சந்தையில் செலவு விகிதம் ஏன் மிக முக்கியமான காரணியாகிறது?
சந்தை நிலையற்றதாக இருக்கும்போது, ஒவ்வொரு சிறிய செலவும் உங்கள் மொத்த வருவாயைப் பாதிக்கிறது. அத்தகைய சூழ்நிலையில், அதிக செலவு விகிதத்தைக் கொண்ட நிதிகள் அந்தச் செலவை ஈடுகட்ட சமமாகச் செயல்பட வேண்டும்.
இப்போது செலவு விகிதம் குறைவாகவும் சிறந்த வருமானத்தையும் அளித்த நிதிகளைப் பற்றிப் பேசலாம். இங்கு நாங்கள் பட்டியலிட்டுள்ள நிதிகள் இரண்டு அளவீடுகளை அடிப்படையாகக் கொண்டவை: குறைந்த செலவு விகிதம் மற்றும் சிறந்த 5 ஆண்டு வருமானம். எனவே தரவரிசைக்கு (முதல் 5 குறைந்த செலவு விகித நிதிகள்) குறைந்தது 5 ஆண்டுகளாக சந்தையில் இருக்கும் திட்டங்களை மட்டுமே நாங்கள் கருத்தில் கொண்டுள்ளோம். கீழே குறிப்பிடப்பட்டுள்ள இந்த நிதிகள் அனைத்தும் கடந்த 5 ஆண்டுகளில் 20% க்கும் அதிகமான மற்றும் 26% வரை வருமானத்தை அளித்துள்ளன.
Top 5 equity mutual funds with the lowest expense ratio and the best 5-year returns in 2025
1. PGIM India Flexi Cap Fund – Direct Plan
Expense ratio: 0.43%
5-year return: 25.86%
2. Navi Flexi Cap Fund – Direct Plan
Expense ratio: 0.43%
5-year return: 21.94%
3. Baroda BNP Paribas Focused Fund – Direct Plan
Expense ratio: 0.48%
5-year return: 21.87%
4. Edelweiss Flexi Cap Fund – Direct Plan
Expense ratio: 0.49%
5-year returns: 26.46%
5. Canara Robeco Flexi Cap Fund – Direct Plan
Expense ratio: 0.56%
5-year returns: 22.63%
செலவு விகிதத்தைத் தவிர, புதிய முதலீட்டாளர்கள் வேறு என்ன விஷயங்களில் கவனம் செலுத்த வேண்டும்?
செலவு விகிதத்தைத் தவிர, நீங்கள் ஒரு புதிய முதலீட்டாளராக இருந்தால், கட்டணங்களை மட்டும் பார்த்து முதலீடு செய்ய வேண்டாம். நிதியின் நீண்டகால செயல்திறன், நிதி மேலாளரின் அனுபவம், நிதியின் ஆபத்து விவரக்குறிப்பு, நிர்வாகத்தின் கீழ் உள்ள மொத்த சொத்துக்கள், நிதி வகை மற்றும் முதலீட்டு நோக்கம் போன்ற விஷயங்களிலும் நீங்கள் கவனம் செலுத்த வேண்டும்.
சுருக்கமாக…
தற்போதைய சந்தை நிலைமைகளில், பங்கு நிதிகள் நிலையான அழுத்தத்தை எதிர்கொள்ளும் நிலையில், செலவு விகிதம் ஒரு தீர்க்கமான பங்கை வகிக்க முடியும். நீங்கள் ஒரு விவேகமான முதலீட்டாளராக இருந்து, ஒவ்வொரு சந்தை நகர்வையும் மனதில் கொண்டு நிதிகளைத் தேர்வுசெய்தால், குறைந்த செலவுகளைக் கொண்ட நிதிகள் நீண்ட காலத்திற்கு உங்கள் போர்ட்ஃபோலியோவிற்கு மிகவும் பயனுள்ளதாக இருக்கும்.
